Miller pour 96 Milliards

AB InBev et SABMiller ont conclu un accord de principe portant sur la reprise de SAB Miller par le premier brasseur mondial au prix de 44 livres par action pour un total de 96 milliards d’euros, a annoncé SABMiller.

Le brasseur sud-africain avait rejeté, à plusieurs reprises, des offres d’AB InBev, les estimant trop basses. Le groupe basé à Louvain avait finalement relevé une quatrième fois son offre, à 44 livres par action, ce qui constitue une plus-value de près de 50 % par rapport au cours du 14 septembre dernier, juste avant que ne bruissent des rumeurs concernant une éventuelle reprise.

Le conseil d’administration de SABMiller est parvenu à un accord avec celui d’AB InBev, en vertu duquel ce dernier va racheter chaque action SABMiller pour 44 livres sterling en cash, avec une offre alternative partiellement en titres de 41 % de l’actionnariat de SABMiller. Ce montant valorise la capitalisation boursière de SABMiller à hauteur de 71,2 milliards de livres (96 milliards d’euros), a expliqué le brasseur sud-africain dans un communiqué.

Une indemnité en cas d’échec

En cas d’échec de la transaction pour des raisons réglementaires ou si ses actionnaires la rejetaient, AB InBev verserait à son concurrent une indemnité de rupture de 3 milliards de dollars, a ajouté SABMiller.

L’alliance des deux groupes brassicoles – qui, si elle se concrétise, serait la plus importante opération de ce type au Royaume-Uni – donnera naissance à la première « entreprise brassicole réellement mondiale », dont le chiffre d’affaires atteindrait 64 milliards de dollars (près de 57 milliards d’euros).

Basé à Londres mais d’origine sud-africaine, le groupe SABMiller produit notamment les marques Grolsch (Pays-Bas), Peroni (Italie), Miller (Etats-Unis), Pilsner Urquell (République tchèque) et Foster’s (Australie). Quant à AB InBev, figurent parmi ses mousses les plus connues Stella Artois, Budweiser, Hoegaarden ou encore Corona.